투자 수익만으로 살려면 얼마가 필요한가

연 지출을 해마다 꺼내 쓸 비율로 나눈 값입니다. 4퍼센트면 지출 스물다섯 해 치, 3퍼센트면 서른셋과 삼분의 일, 5퍼센트면 스물입니다.

그 단차가 고르지 않다는 점을 눈여겨보세요. 자산은 지출을 비율로 나눈 값이라 직선이 아니라 곡선입니다. 비율을 다섯에서 넷으로 낮추면 목표에 지출 5년 치가 붙고, 넷에서 셋으로 낮추면 다시 8과 3분의 1년 치가 붙습니다.

달려 있지 않고, 바로 그 점이 놀랍습니다. 들어오는 돈의 일부를 떼어 두면 나머지가 지출이 되고, 목표는 그 나머지를 인출 비율로 나눈 값입니다. 소득이 나눗셈의 양쪽에 모두 나타나 서로 지워집니다.

삼십 퍼센트를 떼어 두고 물가상승률보다 오 퍼센트 높은 수익률로 재면, 소득이 삼천이든 만 이천이든 육만이든 답은 삼백삼십일 점 육팔 개월입니다. 소수점 넷째 자리까지 같습니다. 월급이 크면 자산의 크기가 달라질 뿐 기다림은 그대로입니다.

삼십 퍼센트를 떼어 둔 상태에서, 물가 초과 수익률을 그럴듯한 범위 전체인 삼 퍼센트부터 팔 퍼센트까지 훑으면 기다림이 삼십삼 점 구 해에서 이십이 점 이 해로 바뀝니다. 십일 점 칠 해입니다.

수익률을 오 퍼센트로 고정하고 떼어 두는 비율을 이십에서 사십 퍼센트로 옮기면 삼십육 점 삼에서 이십일 점 삼으로 바뀝니다. 십오 년입니다. 움직임이 더 큰 지렛대는 당신이 정하는 쪽이고, 다른 하나는 당신 대신 정해집니다.

목표가 오늘의 돈으로 적혀 있기 때문입니다. 명세서에 찍힌 수익률을 넣으면 물가상승이 한쪽에서는 성장으로 세어지고 다른 쪽에서는 무시되어, 기한이 몇 해나 짧게 나옵니다.

하나에서 다른 하나를 빼는 정도면 계획으로는 충분합니다. 이 입력란이 결코 받아서는 안 되는 것은 명세서의 날것 그대로의 숫자입니다.

이것은 전제이지 법칙이 아니며, 이 페이지도 그렇게 다룹니다. 계산에 박아 넣은 숫자가 아니라 고칠 수 있는 입력란입니다. 한 나라, 한 세기의 삼십 년짜리 은퇴 생활을 살핀 연구에서 나왔습니다.

은퇴 기간이 삼십 년보다 길거나, 시장이 다르거나, 첫 십 년이 나쁘면 이 숫자는 달라집니다. 자신이 실제로 믿는 비율을 입력하고 해당 줄을 보세요. 표가 여러 개를 나란히 보여 주는 이유가 그것입니다.